AJ Evli Value Hedge
Sijoitusrahasto sijoittaa pääasiassa pohjoismaisiin arvoyhtiöihin, mutta voi hajauttaa sijoituksiaan myös Pohjoismaiden ulkopuolelle.
Arvo 06.06.2023 |
Tuotto % Vuoden alusta |
Tuotto % 1 v |
Tuotto % p.a. 3 v |
Tuotto % p.a. 5 v |
Tuotto % p.a. Toiminnan alusta |
---|---|---|---|---|---|
14,344 | -0,26 | -7,79 | 9,27 | 6,23 | 6,04 |
Arvo 06.06.2023 |
Tuotto % Vuoden alusta |
Tuotto % 1 v |
Tuotto % p.a. 3 v |
Tuotto % p.a. 5 v |
Tuotto % p.a. Toiminnan alusta |
---|---|---|---|---|---|
35,333 | 0,17 | -6,86 | 10,28 | 7,21 | 7,36 |
Riski
Morningstar
Suositeltava sijoitusaika
Hoitopalkkio
Tuottosidonnainen palkkio 12 %. Tuottosidonnaisena palkkiona peritään tuottosidonnaisen palkkion suuruudella (%) kerrottu rahasto-osuussarjan tuoton ja vertailutuoton positiivinen erotus. Palkkion laskennassa sovellettava vertailutuotto on rahasto-osuussarjan suurimman historiallisen kalenterikuukauden puolivälin arvon ja päätösarvon perusteella toteutunut tuotto, johon on lisätty tuoton määräytymispäivästä laskettu kiinteä 2,5 % vuosituotto.
Minkälaiselle sijoittajalle tämä sopii?
Rahasto soveltuu sijoittajalle, joka
i. ymmärtää ja hyväksyy sen, että Rahaston sijoitustoimintaan kohdistuu osakemarkkinariski;
ii. ymmärtää sen, että Rahasto on tarkoitettu pitkäjänteiseen sijoittamiseen.
Kiinteä vuotuinen hallinnointipalkkio: 2,50 % (A-sarja), 1,50 % (C-sarja)
Tuottosidonnainen palkkio*: 12,00 % (A- ja C-sarja)
Merkintäpalkkio: 3,00 % (A- ja C-sarja)
Lunastuspalkkio: 1,00 % (A- ja C-sarja)
* Tuottosidonnainen palkkionna peritään enintään 12 % rahaston vertailutuoton
ylittävästä tuotosta. Lisätietoja tuottosidonnaisen palkkion määräytymisestä sekä vertailutuotosta on saatavilla rahaston säännöistä ja rahastoesitteestä.
Ota yhteyttä sijoittajapalveluun
min. 50 €
Sijoituspolitiikka
Sijoituspäätökset perustuvat fundamenttipohjaiseen analyysiin, jonka avulla haetaan osakemarkkinoilla aliarvostettuja osakkeita. Normaalitilanteessa sijoituksista noin 80 % pidetään pohjoismaissa. Rahaston osakemarkkinasijoitusten osuus Rahaston varoista on kuitenkin vähintään -100 % ja enintään 200 %. Korkosijoitukset tehdään velkakirjoihin, joissa on hyvä riski-tuotto-suhde. Rahastolla ei ole vertailuindeksiä.
Salkkua hoitaa
Juha Rajakenttä
Tuottotavoite ja riskit
Rahaston tavoitteena on saavuttaa pitkällä aikavälillä korkea tuotto osakeindeksejä matalammalla arvonvaihtelulla. Rahastosijoittamiseen liittyy aina riski. Rahastosijoitusten arvo voi nousta tai laskea. Arvon laskiessa sijoittaja voi menettää sijoitetut varat osaksi tai kokonaan.
Rahaston sijoituksiin liittyvät riskit:
Likviditeettiriski:
Vastapuolten maksuvalmiuteen tai markkinahäiriöön liittyvä riski eli riski siitä, että rahaston sijoituksiin kuuluvan omaisuuden muuttaminen rahaksi viivästyy vastapuolten maksuvalmiudessa tai markkinapaikalla esiintyvän häiriön johdosta.
Vastapuoliriski:
Riski siitä, että arvopaperikaupan vastapuoli tai arvopaperin tai johdannaisen liikkeeseenlaskija ei selviydy tai ei halua selviytyä sopimuksen mukaisista velvoitteistaan.
Operatiivinen riski:
Operatiivisella riskillä tarkoitetaan rahastoon kohdistuvaa tappionvaaraa, joka johtuu rahastoyhtiön riittämättömistä tai virheellisistä sisäisistä prosesseista, henkilöstöön tai järjestelmiin liittyvistä puutteista tai ulkoisista häiriötekijöistä. Operatiiviseen riskiin sisältyvät myös oikeudellinen riski sekä tietoturvariski.
Johdannaisriski:
Johdannaisten käyttö rahaston sijoitustoiminnassa voi lisätä tai vähentää rahaston riskiä ja tuotto-odotusta. Johdannaisten käyttö voi lisätä esimerkiksi vastapuoli- ja operatiivisia riskejä.
Valuuttariski:
Muihin kuin rahaston perusvaluutan (euro) määräisiin sijoituksiin liittyy valuuttariski, joka on valuuttakurssien muutoksiin liittyvä riski. Rahaston varojen arvo määritetään rahaston perusvaluutassa, ja valuuttakurssien muutokset vaikuttavat muiden kuin perusvaluutan määräisten sijoitusten perusvaluutassa ilmoitettuun arvoon.
Osakemarkkinariski:
Osakemarkkinasijoituksiin liittyy osakemarkkinariski, joka on osakemarkkinoiden yleiseen kehitykseen liittyvä riski. Osakemarkkinasijoitusten tuotto voi vaihdella voimakkaasti markkinatilanteen muuttuessa.
Korkoriski:
Korkosijoituksiin liittyy korkoriski, joka on markkinakorkojen yleiseen kehitykseen liittyvä riski. Korkosijoitusten arvo pääsääntöisesti laskee markkinakorkojen noustessa ja nousee markkinakorkojen laskiessa.
Rahastonhoitajan katsaus
30.04.2023Huhtikuussa AJ Evli Value Hedge-sijoitusrahaston C-osuuden arvo laski noin 1,3 % ja C-osuuden arvo oli 36,28€. Vuoden alusta AJ Evli Value Hedge-sijoitusrahaston C-osuuden arvo on noussut 2,9 %.
Tuloskauden iloinen yllättäjä sijoituksissamme oli QT, jonka alkuvuosi oli hyvä ja kasvunäkymä edelleen vahva. Incap varoitti, että yhtiön liikevaihto ja liikevoitto vuonna 2023 ovat pienempiä kuin vuonna 2022. Syynä on Incapin asiakas, joka on päättänyt pienentää varastotasojaan. Incapin kurssi reagoi rajusti ja laski noin 40 prosenttia päivässä. Tammi-maaliskuussa myimme pois lähes puolet Incapin osakkeistamme voittojen kotiuttamiseksi. Tulosvaroituksen jälkeen ostimme Incapin osakkeita hieman takaisin kurssin laskettua. Suurin sijoituksemme UPM kertoi myös varastojen purkuun liittyvästä asiakkaiden tilausten lykkäämisestä. Vuoden 2022 kriisien aikana moni yhtiö kasvatti varastoja saatavuusongelmien pelossa. Nyt korot nousivat, joten kaikki yrittävät pienentää varastojaan. Tämä aiheuttaa monille aloilla tilapäistä kysynnän laskua. Incapin ja UPM:n osalta uskomme varastojen sopeuttamisen olevan tilapäinen tilanne, joka korjaantunee.
AJ Evli Value Hedge-sijoitusrahaston suurimmat osakesijoitukset olivat huhtikuun 2023 lopussa UPM, QT, Incap, Aspocomp, Nordea, SSAB, Nokia, Telia, Konecranes, Componenta, Afarak ja Cargotec.
Rahaston perustiedot
Rahastotyyppi | Vaihtoehtoiset sijoitukset, Pohjoismaat |
---|---|
Toiminta alkanut | 13.04.2017 |
Vertailuindeksi |
Ei virallista vertailuindeksiä |
Tuotonjako | Rahastojen kasvuosuuksille ei jaeta vuotuista tuottoa. |
Ladattavat tiedostot
Historiallinen tuotto ei ole tae tulevasta tuotosta.
Tämän sivu antaa yleistä tuotetietoa ja se on markkinointiviestintää. Historiallinen tuotto ei ole tae tulevasta tuotosta. Sijoituksen arvo voi nousta ja laskea ja sijoittaja voi menettää sijoittamansa pääoman osittain tai kokonaan. Sivun sisältöä ei tulee pitää sijoitusneuvontana eikä sen perusteella tule tehdä sijoituspäätöstä. Ennen sijoituspäätöksen tekemistä tulee tutustua rahaston lakisääteisiin dokumentteihin, kuten rahaston sääntöihin, avaintietoasiakirjaan ja rahastoesitteeseen. Rahastojen lakisääteiset dokumentit ja lisätiedot ovat saatavilla tuotekohtaisilta sivuilta sekä www.evli.com/rahastot/julkaisut.